產能嚴重過剩的電解鋁行業正在瘋狂西進。

　　“大家都在變相上馬規模更加龐大的電解鋁產能，為什么我們不能干？”《中國經營報》記者日前在青海省海東市民和縣某變相電解鋁生產基地調研時，其負責人直言不諱地說。據悉，電解鋁在建和擬建規模超過2000萬噸。

　　記者在甘肅和青海走訪發現，大多數電解鋁項目都冠以推進技術改造和發展循環經濟產業鏈的名頭在快速實施。

　　“電解鋁項目產能每增加1萬噸，投資就會增加1億元。甘肅、青海乃至新疆等西北區域瘋狂吸引電解鋁產能西進背后，是地方政府冀望快速拉動投資性增長的無奈之舉?！鄙鲜瞿呈≌^高級別官員坦言。

　　記者獨家獲知，包括電解鋁、鋼鐵、水泥、玻璃等廣泛分布于西北區域的過剩產能，或在2014年迎來一次相對集中的轉正機遇。

　　“由國家發改委、工信部等部委聯合調研制定的產能過剩調控方案正在幾易其稿，預期在西北經濟欠發達省份推進的各項與發展循環經濟產業鏈密切相關的產能‘黑戶’，最終都將獲得轉正機會?！鼻笆霾辉妇呙那嗪Ｊ≥^高級別的政府官員說。

　　庫存銳減

　　青海省投資公司下屬的西部水電正是前述民和縣疑似非法電解鋁產能的投資主體。該公司負責人褚平俊告訴記者說，受經濟回暖拉動，近期我國電解鋁庫存量正在急劇下跌，從8月份開始，無錫、海南、上海、杭州四庫的存量已經從早先的200萬噸跌至不足100萬噸。

　　對于上述說法，神火集團方面人士表示，近期電解鋁的庫存的確在下跌，但是對于現在的庫存量是否已經不足100萬噸表示質疑，但另一方面，該人士透露，電解鋁庫存暴跌的原因主要是因為連年來電價的不斷上漲，和國家對電解鋁行業的產能淘汰也有一定的關系。

　　截至9月23日，倫敦鋁庫存較6月份也呈下行趨勢，減少1.77萬噸至541.6萬噸。上期所鋁庫存較6月份繼續減少17.39萬噸至24.44萬噸。

　　“目前電解鋁庫存下降，本質受壓于電價成本激增，國內很多電解鋁廠產量銳減?！便y河證券資深分析師楊文輝向記者表示，雖然近年來國家對高耗能的產業屢屢出臺禁令，但是還是有地方不斷的發展電解鋁企業，只是下游的需求并不旺盛，庫存減少，但是價格卻疲軟。他指出，盡管短期看國內庫存或在下降，但就全球市場看，近年來國際電解鋁庫存在持續加大，倫敦鋁庫庫存也逐年遞增，全球鋁市場已經嚴重飽和。

　　事實證實了楊文輝的說法。根據世界金屬統計局9月19日公布，在1~7月份鋁市場供應過剩77.3萬噸。7月份原鋁產量為407.25萬噸，但是原鋁的消費量卻僅有394.67萬噸。因此國內鋁價的疲軟會持續很長一段時間。

　　2012年年底時，我國電解鋁產能超過2700萬噸，生產量約2000萬噸，但國內280家規模以上鋁冶煉企業中虧損企業89家，虧損面為31.7%。虧損企業戶數同比增加28家，虧損企業虧損額高達113.5億元。而在上半年，電解鋁企業雖然同比減虧57%，但整體虧損仍達到6.7億元。

　　只是，減虧并非市場回暖所致。

　　“受壓于節能減排指標，大家都減產甚至停產了，自然會減少虧損?！鼻笆錾綎|鋁業人士說，政策重壓如山，企業事實上舉步維艱。

　　9月18日，國家發改委等六部委聯合印發《京津冀及周邊地區落實大氣污染防治行動計劃實施細則》，明確表示電解鋁等高耗能產業將禁止在北京、天津、河北、山西、內蒙古、山東獲批。

　　“我們認為，山東、內蒙古這些電解鋁產能大省收縮戰線后，更多的機會自然會留給西北地區?！备拭C省白銀市一家正在建設的鋁基合金項目負責人信心滿滿地說。

　　在庫存走低的預期下，褚平俊所在的西部水電民和電解鋁項目，正加速上馬二期工程，該公司預期全面達產后產能將達到45萬噸。

　　據悉，目前，電解鋁在建和擬建規模超過2000萬噸，僅甘肅酒鋼集團東興鋁業一家，規劃到2018年的產能就將達到390萬噸。包括新疆近千萬噸的待建電解鋁產能和甘肅、青海、寧夏區域內密集上馬的諸多電解鋁項目，都對電解鋁庫存銳減極為敏感。

　　低電價區誘惑

　　“電解鋁是高耗能產業中的用電大戶，換句話說就是‘電價定生死’。”陜西榆林某涉鋁企業的張先生向記者表示，每生產1噸電解鋁需要14000度電，電力成本占到了電解鋁的40%以上，這讓很多電解鋁企業選址不得不考慮電價水平。

　　我國電解鋁主要集中在河南、山東、山西等中東部地區，其中河南和山東電解鋁電解產業大省，約占到全國電解鋁產能的50%。但是現在，西北一些煤炭資源比較豐富的地區。如陜西、青海、甘肅，特別是新疆成為電解鋁企業的新寵。

　　以青海西部水電為例，該公司眼下的每度電價綜合成本不超過0.35元，而山東、河南等地電解鋁企業的用電成本已經突破0.5元。

　　“近年來國家多次出臺相關政策抑制高耗能行業的‘西進’，同時明確規定地方政府不得擅自降低電價利好這些高耗能的行業，但是西部地區的發展需要卻又讓這些政策在執行層面屢屢打折?！币晃恍袠I人士透露，作為西電東送基地，西北地區自然形成的低電價區洼地，已經成為我國的高耗能產業的集結區。

　　該人士亦稱，地方政府為了引進這些雖然高耗能，但是投資巨大的企業，一般都會予以最大的優惠。對于電解鋁這些嗜電如命的企業，地方政府甚至默許這些企業籌建自備電廠。

　　另一方面，國家能源局8月中旬發布《國家能源局綜合司關于當前開展電力用戶與發展電力企業直接交易有關事項通知》，下放電力直接交易試點審批，無疑給高耗能企業一顆定心丸。

　　事實佐證了上述人士的說法。如陜西省已經明確宣布陜西省將計劃投資多個鋁鎂合金項目，投資金額逾百億元。同時河南神火集團在新疆地區總投資136億元的80萬噸/年高精度鋁合金項目將加快推進。

　　剛剛從山西、河南等產能大省進行了一番調研歸來的青海省投資公司副總經理房直則指出，由于國家持續加大利用電價杠桿對電解鋁產能的淘汰力度，眼下已導致河南、山東等產能大省的大多數電解鋁企業陷入困境?！叭缭谌T峽鞏義等一帶密集分布的鋁加工企業，因為當地電解鋁廠減產或停產，他們開始從外地購入重熔鋁錠，市場出現了前所未有的貨源回流現象。”房直預計，伴隨上述電解鋁產能大省進一步對電解鋁企業實施差別電價力度的加大，未來會有更多的電解鋁產能向電價更低的西北地區轉移。

　　“黑戶”或將轉正

　　電解鋁“西進”拷問產能淘汰僅淪為作秀？

　　今年來，關于淘汰落后產能的動作不可謂不多。9月10日國家下發《大氣污染防治行動計劃》中明確表示，將優化產業空間布局，堅決停建產能過剩行業違規在建項目，認真清理產能過剩行業違規在建項目，并對于邊批邊建，以及越權建設項目堅決取締。8月27日，國家發改委發布的《關于加大工作力度確保實現節能減排目標任務的通知》，對淘汰產能過剩均做出明確圈定。

　　但為什么卻出現越是控制產量越高，越虧損產能越大的“怪圈”。

　　對此，工業和信息化部副部長蘇波曾公開表示，行政審批不能解決行業發展問題，也不能解決產能過剩問題。因為從某種程度上講，正是部分地方政府以招商引資為名，在土地和資源配置上給予這些高耗能產業過度的優惠政策，從而加劇了產能過剩。

　　“我們不可能一直是非法產能，要不然，甘肅省政府也不可能允許酒鋼集團斥資數百億元國有資本參與電解鋁行業?！本其摷瘓F東興鋁業的一位管理人士說，該公司的電解鋁項目主要是為了消納甘肅河西走廊的風電，這些風電因為穩定性差難以被國家電網接收。

　　多數受訪的電解鋁“黑戶”企業都提到了這個理由。無論風電、光伏還是發展循環經濟，都在成為電解鋁產能銜枚西進的“導火索”之一。

　　青海省一位不愿具名的政府官員向記者表示，西北地區仍然欠發達，經濟總量和沿海省份有巨大差距。比如寧夏、新疆、青海等西部省份經濟增速均不靠前，規模以上工業也排在全國末尾。另一方面，這些西部省份均在“十二五”規劃中有承諾，所以在大投資和大利稅的情況下，默許一些高耗能的行業進入就不足為奇。產能西進背后，是西北地區電能富余、卻又無法就地轉化、亟待提升區域發展速度的復雜考量和迫切需求。

　　記者獨家獲知，包括電解鋁、鋼鐵、水泥、玻璃等廣泛分布于西北區域的過剩產能，或在2014年迎來一次相對集中的轉正機遇。

　　“由國家發改委、工信部等部委聯合調研制定的產能過剩調控方案正在幾易其稿，預期在西北經濟欠發達省份推進的各項與發展循環經濟產業鏈密切相關的產能‘黑戶’，最終都將獲得轉正機會?！鼻笆霾辉妇呙那嗪Ｊ≥^高級別的政府官員說，要不然，動輒百億元的巨額投資一旦被勒令關停，對上述省份經濟發展將構成更致命的打擊。這一轉正消息未能獲得國家發改委層面確認。

　　亦有市場人士指出，“按照國家發改委對電解鋁、鋼鐵等產能過剩行業投資的管理制度，凡是新上項目一律需要報批核準，否則就是屬于違法開工。但事實上，在地方政府和企業的合謀之下，所謂限制政策早已成為一紙空文。”換言之，轉正與否，無關緊要。